臺灣“金管會”為擴(kuò)大其證券與期貨市場之規(guī)模、增加市場新動能及提升國際化程度，并帶動我國金融服務(wù)業(yè)之繁榮發(fā)展，且考量近期兩岸對于金融監(jiān)理合作談判機(jī)制之建立及雙方互動情形尚稱順暢，依“行政院”核定之方案，采逐步開放大陸地區(qū)投資人來臺投資上市上柜有價證券及從事期貨交易，爰發(fā)布‘大陸地區(qū)投資人來臺從事證券投資及期貨交易管理辦法’（下稱‘管理辦法’）。

　　臺灣"金管會"并將會商“中央銀行”，依據(jù)‘管理辦法’第13條規(guī)定，以發(fā)布令方式訂定陸資投資臺灣證券之限額。

　　該管理辦法重要內(nèi)容包括：

　　一、 界定大陸地區(qū)投資人范圍包括經(jīng)大陸地區(qū)證券主管機(jī)關(guān)核準(zhǔn)之合格機(jī)構(gòu)投資者（QDII）、上市或上柜公司依法令規(guī)定核給有價證券與在大陸地區(qū)設(shè)有戶籍之員工、海外企業(yè)來臺上市柜之大陸籍股東及其他經(jīng)主管機(jī)關(guān)許可者。

　　二、 明定大陸地區(qū)投資人來臺從事證券投資與期貨交易之登記、開戶、納稅、結(jié)匯等手續(xù)之相關(guān)作業(yè)，以及不予登記、注銷登記及書件申報之要件：

　　（一）辦理登記：

　　大陸地區(qū)投資人從事證券投資或期貨交易，應(yīng)依臺灣證券交易所或臺灣期貨交易所股份有限公司業(yè)務(wù)規(guī)章之規(guī)定，向該公司申請辦理登記。

　　（二）不予登記或注銷登記：

　　大陸地區(qū)投資人辦理登記，如有登記書件內(nèi)容或事項有虛偽不實之情事、違反本管理辦法或證券、期貨交易管理法令，情節(jié)重大者，證券交易所或期貨交易所得不予登記；大陸地區(qū)投資人經(jīng)登記后，發(fā)現(xiàn)有登記書件內(nèi)容或事項有虛偽不實之情事者，證券交易所或期貨交易所得注銷其登記。

　　三、 明定大陸地區(qū)投資人投資證券及從事期貨交易之范圍、額度、結(jié)匯、資料登錄、申報及資金運用之限制等相關(guān)規(guī)范：

　　（一）投資范圍：大陸地區(qū)投資人投資臺灣地區(qū)證券，其投資范圍包括上市或上柜公司之有價證券、證券投資信托或期貨信托基金受益憑證、政府債券、金融債券或公開發(fā)行公司發(fā)行之公司債、依金融資產(chǎn)證券化條例或不動產(chǎn)證券化條例規(guī)定發(fā)行之受益證券或資產(chǎn)基礎(chǔ)證券及認(rèn)購(售)權(quán)證等，但不得投資興柜有價證券及店頭衍生性商品。

　　（二）投資限額：

　　1.大陸地區(qū)投資人投資臺灣地區(qū)證券之限額，由金管會會商外匯業(yè)務(wù)主管機(jī)關(guān)后定之。

　　2.大陸地區(qū)投資人投資臺灣地區(qū)證券數(shù)額與華僑及外國人投資數(shù)額之合計數(shù)，不得逾其他法令所定華僑及外國人投資比率上限之?dāng)?shù)額。

　　3.大陸地區(qū)投資人單次或累計投資取得上市或上柜公司百分之十以上之股份者，應(yīng)依臺灣"經(jīng)濟(jì)部"所定辦法申請核準(zhǔn)。

　　四、 對于大陸地區(qū)投資人來臺投資之相關(guān)管理機(jī)制如下：

　　（一）不得實質(zhì)控制或影響公司經(jīng)營管理，即不得當(dāng)選為董事或監(jiān)察人且不得控制或影響公司業(yè)務(wù)經(jīng)營或人事任免。

　　（二）其表決權(quán)之行使，原則上應(yīng)由臺灣地區(qū)代理人或代表人出席為之。

　　（三）必要時得要求大陸地區(qū)投資人提供最終受益人相關(guān)資料。

　　（四）陸資登記時給予特殊代碼，以利監(jiān)控。

　　（五）加強(qiáng)市場監(jiān)視及跨市場通報機(jī)制。

　　上該管理辦法公布施行后，陸資即可投資國內(nèi)資本市場及從事期貨交易，將可循序?qū)�入大陸資金，增加我國市場新動能，并有助于上市(柜)公司吸引大陸優(yōu)秀員工，提供外國企業(yè)來臺上市上柜之誘因。

2009 年 04 月 29 日