專家認為，2012年以來，存款的季節性波動相當明顯，一般季末銀行攬儲應付考核，存款回流表內，季初考核結束，存款以理財產品形式大幅流出表外，存款的穩定性相對較弱；在金融脫媒和利率市場化的背景下，存款壓力將壓縮銀行凈息差，制約銀行規模增長速度，倒逼銀行轉型。

　　記者孟揚隨著一季末的臨近，商業銀行之間的“攬儲大戰”再一次打響。存款利率“一浮到頂”、高額貼息、送iphone手機———銀行為了緩解存款壓力可謂各出奇招，與此同時，短期高收益率理財產品也在加緊發售。攬儲激戰的背后，一方面是部分銀行存貸比接近75%的監管紅線，迫于吸存壓力使然；另一方面則反映出存款利率市場化正逐步深入，銀行存款自主定價意識進一步增強。

　　存款利率“一浮到頂”

　　記者在近日的采訪中發現，與往年存款“送米送油”不同的是，今年銀行季末攬儲盡出奇招。

　　據興業銀行某網點的客戶經理介紹，該行正在搞一項存款送手機的活動。“只要您在我們這里存1萬元定期滿3年，就送iphone5或三星noteII手機一部。”

　　此外，提高理財產品收益率也成為銀行攬儲的方式之一。3月上旬和中旬，各銀行發行的理財產品中，3個月以下產品的預期年化收益率大多在3%~4%，即使是中長期產品也不超過5%。而進入3月下旬，一些銀行發行的理財產品收益明顯提高。目前，一家城商行正在發行3款預期年化收益率高于5%的產品，其中一款224天期產品預期收益率高達5.15%。另一家股份制銀行募集期在3月26日至4月1日的產品，10萬元預期年化收益率為4.9%，30萬元以上達5%。

　　據了解，有不少銀行規定，攬儲是否達標跟員工績效獎金掛鉤。某國有大型銀行的客戶經理告訴記者，“銀行任務每年都像滾雪球一樣，一年比一年難完成。他們現在是時點考核，新增存款余額達標了，才能啟動績效獎金，與此同時，日均新增存款的多少也決定了績效獎金的多少。如果按季度考核的話，時點是3月31日、6月30日、9月30日以及12月31日當天的存款余額。”

　　對于多數銀行來說，緩解存款壓力更為普遍的方式則是上浮存款利率。記者從有關渠道了解到，廣發銀行最近開展了一項利率上浮活動，活動期間將此前保持基準利率的2年期、3年期定存利率都上浮10%，即將2年期利率從3.75%上調至4.125%，3年期利率從4.25%上浮到4.675%，活動期限為1月31日至3月31日。

　　事實上，自央行2012年7月6日不對稱降息允許存款利率最高上浮10%后，多家城商行將定存利率全線“一浮到頂”。之后，民生銀行、光大銀行、興業銀行等股份制銀行也相繼加入到存款利率上浮的行列。近日更是有媒體報道，交行利率全線“一浮到頂”。雖然記者并未在交行網站上看到存款利率做出調整的消息，但交行北京某網點負責人告訴記者，自央行上調利率浮動區間之后，交行并未統一規定各分行存款利率，分行可根據當地實際情況在利率浮動區間內進行調整。

　　業內人士表示，雖然大型國有銀行有網點數量多、吸儲能力強的優勢，但面對股份制銀行、城商行等的激烈競爭，不排除國有銀行加入存款利率上浮陣營的可能性。

　　存款差別定價逐步深入

　　“更多銀行上浮存款利率反映出，部分銀行存貸比接近75%的監管紅線，仍面臨較大吸存壓力。”瑞銀證券銀行業分析師孫旭認為。

　　華泰證券分析師徐國玉也表示，“2012年末人民幣存款余額91.74萬億元，同比增長13.3%；全年人民幣存款增加10.81萬億元。如果2013年人民幣貸款余額增速為14%，也就是新增人民幣貸款8.8萬億元，按照75%的存貸比監管要求，存款至少要增加11.8萬億元，因此存款壓力將繼續貫穿2013年全年。”

　　除吸存壓力外，銀行紛紛上浮存款利率，亦表明存款利率市場化正逐步深入，銀行存款自主定價意識正逐步增強。2012年多家城商行上浮存款利率，已拉開了商業銀行存款差別定價的序曲。“去年央行利率政策調整后，全國銀行業金融機構的存款掛牌利率經過初步定價、逐步調整，最后趨于穩定，銀行間存款掛牌利率差異化定價特征逐漸顯現。”一位來自央行的人士告訴記者，存貸款基準利率及其浮動區間的調整，為金融機構提供了更大的自主定價空間，有利于促進金融機構加快完善定價機制建設，提高自主定價能力，并開展差異化競爭，推動經營模式從同質化向多元化轉型。基于此，預計未來會有更多銀行加入中長期存款利率上浮的行列中，存款差別定價的深入也將提升銀行負債成本。

　　“2012年以來，存款的季節性波動相當明顯，一般季末銀行攬儲應付考核，存款回流表內，季初考核結束，存款以理財產品形式大幅流出表外，存款的穩定性相對較弱；在金融脫媒和利率市場化的背景下，存款壓力將壓縮銀行凈息差，制約銀行規模增長速度，倒逼銀行轉型。”徐國玉說。

　　擺脫資本消耗型經營模式

　　業內專家所說的“倒逼銀行轉型”，實際上就是商業銀行從“資本消耗型”轉向“輕資本消耗”的經營模式，探索新型資本管理之路。

　　“當前銀行經營仍然是‘資本消耗型、粗放型’，即依靠賺取利息差這種模式就可盈利，但是這種模式是建立在存貸規模持續擴大的基礎上的。而這也是銀行大力攬儲的根本原因。”某業內人士對記者表示。

　　在存貸款規模這個考核指標的指揮棒下，銀行業的精力并不是放在提高資金利用率上，而是放在拉存款擴大存款規模、抓大客戶擴大貸款規模上，也間接導致了中小企業融資難、審批難等問題。因此，只要整個銀行業的經營模式沒有根本性變革，銀行季末、年末攬儲現象就將長期存在。

　　對于銀行來說，當前除提高資金收益率外，還應大力拓展類似現金管理、超級網銀和支付等新型的中間業務，通過產品革新擺脫傳統的資本消耗型經營模式，探索新型資本管理之路。